تحلیل فاندامنتال

تحلیل فاندامنتال (Fundamental Analysis) یک روش تحلیلی است که در بازارهای مالی، به ویژه در بازار سهام و بازار ارز، استفاده می‌شود. هدف اصلی تحلیل فاندامنتال، بررسی و ارزیابی اطلاعات و عوامل اساسی و اقتصادی مرتبط با یک دارایی مالی است تا بتوان تخمین زد که آیا قیمت فعلی دارایی عادلانه است یا نه، و بر اساس این تخمین، تصمیم‌گیری سرمایه‌گذاری صورت گیرد.

تحلیل فاندامنتال در بازار سهام معمولاً شامل بررسی مؤلفه‌های اقتصادی و مالی یک شرکت است، از جمله درآمد، سودآوری، رشد فروش، ساختار هزینه‌ها، میزان بدهی، روند صنعتی و عوامل رقابتی و موارد دیگر. در بازار ارز، تحلیل فاندامنتال شامل بررسی عواملی مانند نرخ بهره، شاخص‌های اقتصادی، سیاست‌های پولی و مالیاتی، رشد اقتصادی و سیاسی، وضعیت تجارت بین‌المللی و سایر عوامل اقتصادی مرتبط با یک کشور است.

تحلیل فاندامنتال بر اساس ایده‌آلی‌های مبتنی بر اطلاعات و اقتصاد استوار است و بر فرضیه می‌نشیند که قیمت یک دارایی مالی به طور معمول با ارزش و عملکرد واقعی آن دارایی در آینده هم‌راستا است. بنابراین، تحلیل فاندامنتال تلاش می‌کند تا ارزش واقعی یک دارایی را با توجه به اطلاعات و عوامل اقتصادی و اجتماعی تعیین کند.

تحلیل فاندامنتال به همراه تحلیل فنی (تحلیل گرافیکی) به عنوان دو روش تحلیل

ی مهم در بازارهای مالی استفاده می‌شوند. هر یک از این روش‌ها دارای ویژگی‌ها، مزایا و محدودیت‌های خود است و بسته به نیاز و استراتژی سرمایه‌گذاری شخص، می‌تواند استفاده شود.